С детства Билли носит в душе травму: его родителей убил человек в костюме Санта-Клауса. Повзрослев, он сам ежегодно надевает этот красный костюм, следуя указаниям голоса в своей голове, чтобы вершить правосудие и убивать тех, кого считает плохими. Эта миссия вынуждает его вести жизнь вечного странника, постоянно менять города.
Очередным пристанищем становится тихий городок, где Билли устраивается кладовщиком в сувенирный магазин. Там он знакомится с милой сотрудницей Пэм. Но даже в этом спокойном месте находятся те, чьи поступки заставляют его снова достать из тайника топор и надеть зловещий праздничный наряд.